Упрощенная HTML-версия
ЗАДАЧКИ
ПО «ФИЗИКАМ»
СИТУАЦИЯ В РОЗНИЧНОМ СЕГМЕНТЕ ПОКАЗЫВАЕТ НЕКОТОРЫЕ
признаки улучшения — прогресс относительно обвала. Ренессанса
придётся ждать долго.
ВОЗВРАЩЕНИЕ БЛУДНОГО
ВКЛАДЧИКА
Депозиты населения с начала года
скромно, но приросли — на 3,1%.
Что является очевидным прогрессом
относительно ситуации годом ранее:
за аналогичный период 2014-го при-
ток вкладов показал отрицательное
значение — минус 0,6%.
Завязка депозитной интриги про-
изошла именно в I квартале 2014-го.
Случилось то, что впоследствии стало
принято называть «ухудшением геопо-
литической обстановки»: был вскрыт
первый пакет антироссийских санк-
ций. Плюс (точнее в минус) сработала
и «историческая память» о массовых
«зачистках» в банковском секторе, став-
шихинформационнымхитомнакануне.
В итоге вынос депозитов из банков про-
должался всё первое полугодие 2014-го.
Причём, по оценкам экспертов, эти
вклады лишь частично были переведе-
ны в другие банки либо переоформле-
ны в другую валюту. Основная их часть
ушла навсегда: в недвижимость, в по-
купку дорогой техники, в «матрацы».
Возвращение вкладчиков в банки
произошло по принципу «да несчастье
помогло» лишь во второй половине де-
кабря 2014-го. Тогда, с одной стороны,
резкая девальвация рубля и не менее
резкое повышение Банком России клю-
чевой ставки привели общественность
в состояние шока. С другой стороны,
вслед за увеличением индикативной
ставки банки немедленно вздёрнули
и ставки по депозитам (напомним, даже
у «приличных» банков они доходили до
20%), вследствие чего рублёвые вклады
стали весьма привлекательными.
Но в целом по итогам 2014-го не-
гативные тенденции на рынке вкладов
«перевесили» эйфорический декабрь-
ский всплеск: совокупный прирост де-
позитной базы составил всего 9,4%, что
на треть ниже уровня 2008-го, считав-
шегося до сих пор самым провальным
(14,5%), и вдвое–втрое ниже темпов
предыдущих лет, составлявших 20–30%.
А по мере постепенного пони-
жения ключевой ставки депозитная
активность начала сходить на нет.
По статистике ЦБ видно: за январь
2015-го месячный прирост вкладов
составил 4,2%, а в феврале, когда
ставки начали возвращаться из заоб-
лачных значений, динамика оказалась
отрицательной — минус 1,3%. В марте
и апреле вклады практически не при-
растали — 0,1 и 0,2% соответственно.
То есть возвращение вкладчиков
нельзя считать окончательным и бес-
поворотным. Пока, похоже, они приш-
ли не «навеки поселиться», а как бы на
разведку — заглянули в дверь.
КРЮЧОК ДЛЯ ДЕПОЗИТА
Впрочем, величина ставки по депо-
зитам — это вторичная мотивация
вкладчика. Первичная — всё-таки факт
наличия свободных ресурсов. С этим
у населения становится всё более туго.
По данным Росстата, падение реальных
зарплат в июне составило 7,4% в годо-
вом выражении. Профессиональные
опросывыявляют, что всё большая доля
личных доходов уходит на текущее по-
требление, часть граждан уже вынужде-
ны отказывать себе не только в необя-
зательных тратах, но и в необходимых
расходах. Официальная статистика это
подтверждает: падение розничного тор-
гового оборота в мае составило 9,4%.
Сберегать становится нечего.
Депозитная депрессия — это ощу-
тимый удар по пассивной базе банков.
В предыдущие годы доля частных вкла-
дов в пассивах банков составляла при-
мерно треть, плюс-минус. На начало
2015-гоона опустилась добеспрецедент-
но низкого значения 23,9%. Замещать
выпадающие пассивы банкам особо не-
откуда: после закрытия западных рын-
ков заимствования основным постав-
щиком привлечённых средств стал ЦБ,
чьи ресурсы доступны далеко не всем.
Поэтому банки кровно заинтересо-
ваны в приросте депозитов. Некоторые
из них, как видно из телевизионной
рекламы, готовы плясать перед вклад-
чиками вприсядку, с гармошкой — ак-
ции, бонусы, подарки. Так, предста-
витель одного из банков на встрече
с журналистами, посвящённой итогам
развития розницы, договорился при-
мерно до следующего: «
Говорят, что
у нас запредельные ставки. И они дей-
ствительно выше рыночных. Но мы
их устанавливаем не потому, что нам
деньги вкладчиков нужны, а потому,
что мы любим своих клиентов
».
Но, к счастью, не все банки согласны
платить за прирост вкладов любуюцену.
62
БАНКИ И ДЕЛОВОЙ МИР
АВГУСТ 2015
АНАЛИЗ:
ТЕНДЕНЦИИ