Два триллиона мимо банков?

Наличные дождались своего часа.

Банкиры встревожены. Россияне снимают деньги со счетов и все чаще используют наличные для оплаты товаров и услуг.

Об этом подробно рассказал на ПМЭФ-2026 финансовый директор Сбербанка Тарас Скворцов. По прогнозам банка, к концу 2026 года у россиян на руках будет находиться 20 трлн. рублей наличных денег. «Важно не только, что наличность выросла, но что она не возвращается в банковский оборот. Мы не видим роста инкассации, роста взносов через устройства самообслуживания, банкоматы, терминалы в банковскую систему», – отметил Тарас Скворцов. Сбербанк также видит признаки роста «серого» оборота наличности, особенно в сегменте малого бизнеса.

Статистика Центробанка хорошо подтверждает наблюдения банкиров. Обычно объем наличных на руках россиян растет на 60-120 млрд. рублей в месяц. В январе 2026 года россияне традиционно вносили неизрасходованные за праздники деньги в банки – приток наличных составил 386 млрд. рублей. Зато, начиная с февраля, сформировалась устойчивая тенденция снятия россиянами наличных в банках. В феврале россияне сняли 180 млрд. рублей, в марте – 285 млрд., в апреле – 607 млрд., в мае – 381 млрд. и в июне – еще 450 млрд. рублей. Всего за 5 месяцев россияне пополнили свои запасы наличных на солидные 1,9 трлн. рублей!

Конечно, это вовсе не набег на банки, которым нас иногда пугают. Однако тенденция настораживающая.

Одновременно растет доля расчетов россиян наличными. В апреле–мае 2026 года доля расчётов наличными по данным «Платформы ОФД» выросла до 30,2% против 25% годом ранее.

Почему россияне вдруг решили запастись наличными и чаще ими расплачиваться?

Первая и самая очевидная причина – перебои с мобильным интернетом и невозможность воспользоваться как мобильными приложениями банков, так и некоторыми банкоматами и платежными терминалами. По данным исследования Центробанка, доля россиян, которые столкнулись с невозможностью оплатить покупку безналичным способом, выросла с 32% в 2024 году до 43% в 2025 году. И если раньше проблемы с мобильным интернетом касались в основном регионов страны, то в 2026 году они в полной мере проявили себя в Москве и Петербурге.

Вторая причина любви россиян к наличным – планомерное ужесточение Центробанком требований к банкам в части проверки происхождения денежных средств и борьбы с мошенниками. Банки стали жестче проверять денежные переводы и снятие наличных средств и получили право замораживать операции при подозрении на мошенничество. Люди отреагировали вполне предсказуемо – стали держать при себе больше денег про запас.

Третья причина касается не граждан, а бизнеса. В условиях падения прибыли бизнес, особенно средний и малый, принимая платежи наличными, экономит расходы на банковский эквайринг.

Еще одной причиной снятия наличных можно посчитать снижение ставок по банковским вкладам. В условиях, когда ставки с трудом перекрывают инфляцию по товарам и услугам первой необходимости, россияне не стремятся отнести на вклад в банк свой последний рубль, как это было еще год-полтора назад.

Какие же последствия и возможные риски от роста снятия и оборота наличных могут быть для участников финансового рынка и рядовых россиян?

Для россиян список рисков невелик. При этом сами риски достаточно серьезные. Наличные деньги на руках в отличие от денег на вкладах и счетах в банках никак не застрахованы государством. Лимит АСВ – 1,4 млн. рублей на один банк, для наличных никакой страховки государства от их потери нет. Чем большие суммы наличных будут хранить россияне в своих квартирах и домах, тем больший улов достанется не только ворам, но и разного рода мошенникам. Ведь чем больше объем расчета наличными, тем сложнее отследить мошеннические схемы. А оплата наличными товаров и услуг усложняет защиту прав потребителя при возникновении спором с продавцом.

Хранение наличных дома означает и потерю дохода по ним – как процентов по банковским вкладам, так и дохода от инвестиций денег в различные финансовые инструменты.

Безусловно, определенный запас наличных иметь под рукой необходимо. Но вряд ли целесообразно держать дома наличными суммы, бОльшие, чем расходы вашей семьи за 1-2 месяца. Не говоря уже о том, что при выводе в наличные крупных сумм частными инвесторами и при последующем желании их инвестировать в инструменты финансового рынка банк может потребовать от клиента документы, подтверждающие законность происхождения этих средств.

Для банков риски от регулярного снятия россиянами все бОльших сумм наличными пока небольшие, но уже вполне ощутимые. Сейчас у банковской системы нет острых проблем с ликвидностью. Однако отток денег населения из банковской системы не может не сказываться на планах банкиров. Деньги на карточных счетах – это дешевая ресурсная база для кредитования. И при оттоке средств банки вынуждены замещать эти нередко практически бесплатные для них средства более дорогими ресурсами. Это делает выдаваемые банкам кредиты дороже.

Еще один риск для банков – рост расходов на операции с наличными. Чем больше оборот наличных денег, тем больше расходы банков на инкассацию, пересчет банкнот, обслуживание банкоматов, хранение тонн наличных денег и обеспечение безопасности наличного оборота. Эти расходы банки стремятся максимально переложить на своих клиентов.

Третий риск для банков – потеря комиссионных доходов от безналичных платежей. Каждый платеж, который перешел с карты в наличные – это недополученная банкам комиссия за эквайринг. А комиссионные доходы для банков сейчас очень важны.

Еще один риск для банков – рост наличных расчетов в бизнесе значительно усложняет для банков контроль за обслуживающимися и кредитующимися у них компаниями. Если каждый платеж клиента банк видит в своей базе данных и может при необходимости легко автоматизировать анализ финансовых операций компании, то расчет наличными не только лишает банк такой возможности, но и повышает риски претензий к клиентам банков со стороны Федеральной налоговой службой. А любые проблемы с налогами клиента – это и проблемы банка, который его кредитует.

Должен отметить, что наличные платежи имеют не только недостатки, но и немалые достоинства. И многие россияне учитывают это, иногда даже не задумываясь.

Например, анонимность платежей наличными бывает полезна вовсе не только преступникам, а и вполне законопослушным гражданам. Ведь если вся информация о ваших платежах хранится в одном-двух банках, то вполне возможна и ее утечка. Виновниками ее будут, скорее всего, вовсе не злобные хакеры, а, например, бывшие сотрудники банка в случае своего увольнения или банкротства самого банка.

Ценность же детальной финансовой информации о вас может быть весьма высока в первую очередь как раз для мошенников. Такая информация позволит им осуществить очень грамотно подготовленную атаку на вас или членов вашей семьи с использованием методов социальной инженерии. Впрочем, при возможности в вашей финансовой информации с удовольствием покопаются не только мошенники, но и служба безопасности вашего предприятия, страховые и медицинские компании, банки, в которые вы обратились за кредитом. Я подробно описал пользу только от одного достоинства наличных платежей, но, конечно, оно далеко не единственное.

Что касается прогноза на ближайшие месяцы, то перелома тенденции к созданию запаса наличных на руках россиян и роста доли наличных расчетов пока не видно. Каждый новый источник тревоги – проблемы со связью и расчетами, рост налогов, проблемы с топливом и транспортом – работает в одну сторону, и наличные остаются универсальным ответом на любой рост неопределённости.

Вернуть интерес россиян к безналу могло бы улучшение ситуации с мобильным интернетом. Если проблемы со связью и мобильным платежами решатся, то доля безналичных расчетов существенно возрастет.

Второй фактор – рост ставок по банковским вкладам и доходности на российском финансовом рынке для рядовых инвесторов. Большинство россиян понимают выгоду размещения денег в доходные инструменты финансового рынка, и при снижении неопределенности могут вернуться к инвестированию. Однако ситуация на финансовом рынке сейчас затрудняет заработок на нем для человека, который слабо разбирается в тонкостях инвестирования.

Третий фактор – стимулирование государством и банками безналичных расчетов, например, за счет более низких комиссий для бизнеса в Системе быстрых платежей. Банки могут расширять программы кешбэков, давать льготные ставки по кредитам и повышенные ставки по вкладам клиентам, у которых высок безналичный оборот по счетам.

Интересным фактором возврата части денег в безналичный оборот может стать запуск проекта цифрового рубля с сентября 2026 года. В планах Центробанка тестирование и постепенное внедрение расчетов цифровыми рублями без доступа к интернету, что ближе всего к наличным расчетам. Правда, насколько удобной и востребованной окажется эта технология – заранее сказать трудно.

Пока же ситуация с наличными напоминает мне качели. Любой фактор может качнуть популярность наличных платежей в ту или иную сторону. Как будут вести себя россияне в условиях роста неопределенности? Конечно, иметь дома хороший запас наличных. А как же иначе?