Упрощенная HTML-версия
При этом банкам стало намного
сложнее покрывать расходы, связан-
ные с обеспечением деятельности. По
нашим оценкам, за прошлый год отно-
шение организационных и управленче-
ских расходов к кредитному портфелю
выросло с 3,1 до 3,4%, вплотную при-
близившись к процентной марже. Кар-
динальной смены тренда в среднесроч-
ном периоде не предвидится. Спрос на
кредиты восстанавливается крайне
медленно, а перспективы наиболее
прибыльного сегмента — розничного
бизнеса — не очевидны. Возврат к до-
кризисной «потребительской» модели
поведения сдерживает, в частности,
неуверенность граждан в стабиль-
ности доходов. Снижают доходность
розничных кредитных продуктов и
различные законодательные нововве-
дения (в частности, признание неза-
конными комиссий за ведение счета и
досрочное погашение кредита).
Усугубляет неблагоприятную тен-
денцию и возросший уровень активно-
сти со стороны госбанков, прежде всего
Сбербанка России и группы ВТБ. По-
лучив в кризис преференции и дешевое
фондирование, они смогли предложить
более выгодные условия клиентского
обслуживания. Многие региональные
банки отмечали, что банки с государ-
ственным участием переманили часть
клиентской базы в сегменте юридиче-
ских лиц и индивидуальных предпри-
нимателей за счет демпинговых ставок
по кредитам либо выгодных тарифов
по расчетно-кассовому обслуживанию.
«Для многих компаний, в частности
второго эшелона, кредиты госбанков
в период острой фазы кризиса стали
едва ли не единственным источником
заемного финансирования,
— коммен-
тирует ситуацию
Ильдар МУСЛИ-
МОВ
, председатель правления банка
«УралСиб». —
И вполне естественно,
что получение кредита сопровожда-
лось переходом в кредитующий банк и
на расчетно-кассовое обслуживание»
.
Однако подобная политика нано-
сит удар по стабильности бизнеса не
только региональных банков: в кризис
госбанкам удалось существенно на-
растить свою долю в активах, прежде
всего за счет сокращения доли круп-
ных частных банков. Неудивительно,
что по итогам прошлого года наибо-
лее рентабельными оказались именно
банки с государственным участием: их
показатели более чем в полтора раза
превысили результаты частных рос-
сийских банков. Вопреки рыночной
тенденции процентная маржа Сбер-
банка в 2010 году по сравнению с пред-
кризисным 2008-м только выросла (с
6,2 до 7,9%). При этом крупнейший
российский банк планирует развивать
направления, которые ранее счита-
лись «вотчиной» частных кредитных
организаций: экспресс-кредитование
и инвестиционный банкинг.
Перспективы выживания
Выход для частных российских бан-
ков —развивать кредитование в отно-
сительно свободных рыночных нишах
и активно наращивать долю продук-
тов и услуг, приносящих комиссион-
ный доход.
Решению первой задачи может
способствовать реализация совмест-
ных (синдицированных) проектов по
финансированию реального сектора.
Подобная стратегия выгодна как для
крупных банков федерального мас-
штаба (для конкуренции с госбан-
ками), так и для небольших регио-
нальных игроков. Синдицированное
кредитование должно быть направле-
но в первую очередь в сферы, относи-
тельно свободные от конкуренции, но
связанные с повышенными рисками.
Это может касаться, например, креди-
тования инвестиционных проектов,
жилищного строительства, инноваци-
онных предприятий, стартапов. Дан-
ная стратегия, с одной стороны, по-
зволяет разделить риски и предложить
клиентам более выгодные условия
финансирования, с другой — откры-
вает доступ к крупным компаниям с
большим числом контрагентов — по-
тенциальных клиентов. Наконец, для
небольших банков из одного региона
совместная деятельность может стать
альтернативой объединению. В бы-
стро меняющихся рыночных условиях
процесс слияния способен негативно
отразиться на способности банков
оперативно реагировать на действия
конкурентов. В рамках же синдици-
рованного кредитования банки на
В кризис госбанки нарастили свое присутствие на рынке
В 2010 году рентабельность госбанков более чем в полтора
раза превысила результаты частных российских банков
Источник:
«Эксперт РА» по данным ЦБ РФ.
Источник:
«Эксперт РА» по данным ЦБ РФ.
40,6
45,8
34,6
30,5
Банки, контролируемые государством
Крупные частные банки
Банки, контролируемые иностранным капиталом
Региональные средние и малые банки
Средние и малые банки московского региона
0
10
20
30
40
50
18,7
2,7
2,7
2,7
2,6
18,0
01.01.2009
Доля группы банков в совокупных активах, %
01.01.2011
Банки, контролируемые государством
Крупные частные банки
Банки, контролируемые иностранным капиталом
Региональные средние и малые банки
Средние и малые банки московского региона
0
2
4
6
8 10 12 14 16
14,8
8,3
14,5
3,2
8,4
5,2
6,7
6,2
9,8
4,3
Рентабельность капитала, %
2009
2010
сентябрь 2011
Банки и деловой мир
69
анализ:
Эксперт РА