Упрощенная HTML-версия
57
апрель 2010
Банки и деловой мир
анализ:
Тенденции
зации от 10 до 30%. Чаще всего долго-
вая нагрузка достигает 21% годовой
выручки.
Какого заемщикаможно выбрать в ка-
честве ординарного, репрезентативного
с точки зрения российской экономики?
Около 80% отечественного ВВП произ-
водится 400 крупнейшими корпорация-
ми. Хотя во многих развитых странах
70–80% ВВП производится малым и
средним бизнесом, там ВВП в основном
состоит из сектора услуг. России же в
качестве советского наследия досталась
высококонцентрированная экономи-
ка. Объемы реализации продукции и
услуг крупнейших отечественных про-
изводителей значительно варьируются:
от триллионов («Газпром», «Лукойл»,
РЖД) до десятков миллиардов рублей.
С точки зрения численности произво-
дителей их массовое «ядро» образуют
организации с объемом выручки в 18–
22 миллиарда рублей в год. Их средний
индивидуальный долг колеблется от 3,7
до 4,6 миллиарда рублей.
Далее мы провели небольшой экс-
пертный опрос среди аналитиков круп-
нейших банков. Всем им был предложен
один вопрос: со сколькими банками
заемщики из числа 400 крупнейших
производителей, по их оценкам, под-
держивают кредитные отношения?
Выяснилось, что одновременно пред-
приятия кредитуются в 5–7 банках
(сверхкрупные — более чем в десяти
банках). Если учесть, что заемщики
предпочитают равномерно распреде-
лять кредитную нагрузку между банка-
ми, а также что банки выполняют нор-
матив максимального размера риска на
одного заемщика или группу связанных
заемщиков (Н6 должен быть не более
25% капитала банка), для полноцен-
ного кредитования ординарного рос-
сийского производителя собственные
средства банка должны быть не менее
2 миллиардов рублей (€45,3 миллиона).
По итогам третьего квартала 2009 года
таких банков в стране насчитывается не
более 160 из 1015 организаций. Малый
размер российских банков и их слабые
финансовые возможности объясняют,
почему реальный сектор обращается
к зарубежному финансированию и на-
копил значительные долги перед нере-
зидентами.
И все же у меня не вызывает сомне-
ния, что малые банки важны и нужны.
Крупные региональные банки проигно-
рировали повышение требований к ма-
лым банкам — острые дебаты с денеж-
ными властями так и не состоялись. Но
ведь никто не может знать, остановятся
ли Минфин и Банк России на планке
минимального капитала в 180 миллио-
нов рублей. Пока новые требования к
капиталу не стали «головной болью»
крупных и средних игроков, но что они
скажут, когда планка будет поднята до
500 миллионов, миллиарда, а возможно,
и выше? Я думаю, что решение кроется
в формировании многоуровневой бан-
ковской системы с несколькими класса-
ми банков, к которым предъявляются
различные требования по капиталу и
рискам, а также дифференцированные
пруденциальные нормы. Однако пока
гром не грянет, банки не поспешат
с инициативами.
Источник:
Центр экономических исследований МФПА.
Источник:
Центр экономических исследований МФПА.
Источник:
Центр экономических исследований МФПА.
Распределение крупнейших российских пред-
приятий по долговой нагрузке на конец 2009 года
(отношение заемных ресурсов к выручке)
Распределение крупнейших российских
предприятий по объему реализации
продукции и услуг, руб.
Распределение российских банков по величине собственного
капитала на октябрь 2009 года, руб.
C++
В В+
В++
A
A+
A++
0
10
20
30
40
50
60
70
80
90
Тра та та
0% От 0
до 20%
От 21
до 40%
От 41
до 60%
От 61
до 80%
От 81
до 100%
Свыше
100%
Тра та таТра та та
Число предприятий в группе
0
10
20
30
40
50
60
70
0
10
20
30
40
50
60
70
66
65
55
33
21
11
19
До 10
млрд
От 10
до 20
млрд
От 20
до 40
млрд
От 40
до 80
млрд
От 80
до 160
млрд
От 160
до 320
млрд
От 320
до 640
млрд
От 640
млрд
до 1,28
трлн
От 1,28
до 2,56
трлн
Число предприятий в группе
Число фирм в группе
0
10
20
30
40
50
60
70
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
200
20
181
111
43
20
11 9
3
2
0
0
10
20
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
l
ln (число банков)
327
295
137
146
100
8 2
До 200 млн
От 201 до 500 млн
От 501 до 1 млрд
От 1 до 3 млрд
От 3 до 50 млрд
От 50 до 500 млрд
От 500 млрд до 1 трлн