Упрощенная HTML-версия
то функция буфера (BUFFER) будет
выглядеть следующим образом:
если GAP находится в диапазоне
•
[2;10], то BUFFER (GAP) = 0,3125 ×
× GAP-0,625;
если GAP < 2, то BUFFER (GAP) = 0;
•
если GAP > 10, то BUFFER (GAP) =
•
= 2,5.
На основе указанных параметров
был произведен расчет контрцикли-
ческого капитального буфера для
России, его результаты представлены
в таблице 1.
Для оценки объема контрцикли-
ческого капитального буфера в нату-
ральном выражении были рассчитаны
на основе данных Банка России пока-
затели активов, взвешенных с учетом
риска (таблица 2).
Таким образом, размер контрци-
клического капитального буфера в
2007 году должен быть равен 84,98
миллиарда рублей, в 2008 году — 68,75
миллиарда рублей, а за два года —
153,73 миллиарда рублей (таблица 3).
Интересно отметить, что суммар-
ный объем кредитов, выданных не-
финансовым организациям и физи-
ческим лицам, за 2009 год сократился
на 2,5%, составив 16 115,5 миллиарда
рублей. Таким образом, сокращение
кредитования, наблюдавшееся в рос-
сийской экономике в 2009 году, соста-
вило 413,22 миллиарда рублей. При
этом объем просроченной задолжен-
ности на 01.01.2009 достиг 422 милли-
арда рублей, а величина резервов на
возможные потери по ссудам — 4,5%
от фактической ссудной задолженно-
сти, или 725,1975 миллиарда рублей.
Рассчитанный размер накоплен-
ного за 2007–2008 годы контрцикли-
ческого капитального буфера (153,73
миллиарда рублей) и падение объе-
мов кредитования в 2009 году (413,22
миллиарда рублей) иллюстрируют
адекватность размеров буфера задаче
сглаживания резких колебаний креди-
та в экономике относительно тренда.
Действительно, можно утверждать,
что сжатие кредита в 2009 году было
бы существенно меньше фактически
наблюдаемого за счет двух основных
факторов: во-первых, рост кредита в
Показатель «кредиты/ВВП», его тренд и гэп в России
за 1993–2008 годы, %
3,70
4,70
2,90
1,93
3,27
2
01.01.09 01.04.09 0
3
4
5
6
7
8
9
10
1
0
4,29
Просроченна
Просроченна
Просроченна
-5,0
0,0
5,0
10,0
15,0
20,0
25,0
30,0
35,0
40,0
45,0
1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008
тренд
гэп
внутренний кредит частному сектору (в % к ВВП)
Таблица 1.
Расчет контрциклического капитального буфера
для России
Год Внутренний кредит частному
сектору (в % к ВВП)
Тренд Гэп
Буфер (в % от активов,
взвешенных по риску)
1993 11,8
8,5
3,3
0,400784
1994 12,1
9,2
2,9
0,287742
1995 9,4
9,9
–0,6
0
1996 8,3
10,8
–2,4
0
1997 10,7
11,7
–1,1
0
1998 15,6
12,9
2,7
0,228145
1999 13,1
14,3
–1,2
0
2000 13,3
15,9
–2,6
0
2001 16,5
17,8
–1,3
0
2002 17,7
20
–2,3
0
2003 21
22,5
–1,6
0
2004 24,1
25,3
–1,2
0
2005 25,7
28,3
–2,6
0
2006 32,4
31,5
0,9
0
2007 38,7
34,8
3,9
0,59452
2008 41,3
38,2
3,1
0,344481
1
Таблица составлена на основе данных, приведенных в обзоре «Состояние банковского сектора
России в 2008 году», Отчете о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2008 году,
Отчете о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2009 году.
Таблица 2.
Активы банков, взвешенные с учетом риска
1
Год
Активы банков, взвешенные с учетом риска (трлн руб.)
на 01.01.2007
11,358
на 01.01.2008
17,23
на 01.01.2009
22,685
Таблица 3.
Расчет величины контрциклического капитального
буфера в 2007–2008 годах
Период Активы банков,
взвешенные с учетом
риска (трлн руб.; среднее
арифметическое за период)
Буфер (в % от
активов, взвешенных
по риску)
Величина
контрциклического
капитального
буфера (млрд руб.)
(1)
(2)
(3) = (1) × (2)
за 2007 год 14,294
0,594519595
84,98063091
за 2008 год 19,9575
0,344480995
68,74979466
Итого:
153,7304256
64
Банки и деловой мир
ноябрь 2011
анализ