Упрощенная HTML-версия
повышается с каждым годом и то, что еще
четыре–пять лет назад казалось ненуж-
ным — независимые риск-менеджмент и
внутренний контроль, система стратегиче-
ского управления, переход от продуктово-
го к клиентоориентированному маркетин-
гу, — сейчас во многих банках признано
жизненно необходимым.
5
Действительно, Банк России теперь
готов гасить дефицит ликвидности,
активно используя основной свой арсенал
и действуя оперативно. Проблема в том,
куда направляется эта ликвидность. Если
посмотреть динамику кредитного порт-
феля и динамику кредитов, предостав-
ленных регулятором, обнаружится, что
более половины прироста кредитования
обеспечено средствами, полученными от
ЦБ. Следовательно, дополнительная лик-
видность, полученная банками от регуля-
тора, была направлена большинством из
них на расширение кредитной активности.
Особенно это касается крупнейших, преи-
мущественно государственных банков, для
которых средства ЦБ — дополнительное
оружие в конкурентной борьбе и источник
дешевых пассивов.
Очевидно, что восприятие ЦБ не как
кредитора последней инстанции, а как ис-
точника ресурсов при их рыночном дефи-
ците — порочная практика. Банк России,
несомненно, обращает на это внимание,
однако, вероятно, стоило бы предусмо-
треть какой-то механизм, не допускающий
подобных действий.
1
Работа со всевозможного рода ри-
сками и является сутью существова-
ния банков. С точки зрения обеспечения
бесперебойной деятельности банков риск
ликвидности наиболее жизненно важный.
По мере роста кредитования и долговой
нагрузки на предприятия и население кре-
дитный риск проявляется все более остро,
но частично нивелируется ростом доходов,
укреплением реального сектора экономики,
совершенствованием систем управления
рисками и развитием механизмов государ-
ственной поддержки. Однако именно риски
и недостатки корпоративного и операцион-
ного управления являются определяющими
для устойчивости российских банков.
2
Уязвимость того или иного банка к
рискам лишь частично определяет-
ся типом его бизнеса. Ключевое значение
для устойчивости работы и уровня рисков
банков имеет качество их управления.
Наиболее уязвимыми в нестабильной фи-
нансовой ситуации окажутся банки, у ко-
торых отсутствуют эффективные инстру-
менты внутренней системы управления
рисками, а также банки, которые не смогут
компенсировать эти недостатки за счет
внешних источников поддержки от акцио-
неров или государства.
3
Ряд показателей свидетельствует о
том, что российская банковская си-
стема пытается сохранить высокую ско-
рость роста, в то время как активность
остальных секторов экономики замедля-
ется. Так, доля товарооборота, профинан-
сированного кредитами, приближается к
докризисному максимуму в 11–13%, доля
прироста кредита предприятиям также
высока — 30%. Отношение требований к
нефинансовому сектору экономики к при-
влеченным депозитам находится на макси-
мальном уровне 1,27. Динамика депозитов
населения сокращается, несмотря на рост
ставок — не из-за резкого снижения склон-
ности к сбережению, а из-за низкого роста
доходов. Все эти факты свидетельствует
о том, что экономика уже сейчас в значи-
тельной степени подпитывается кредита-
ми. В этих условиях попытки банковской
системы подстегнуть свое развитие за счет
поддержания роста спроса посредством
кредитования может увеличить потенци-
альные потери в случае возможных макро-
экономических шоков.
Вероятность нового этапа ухудшения
ситуации в мировой экономике можно
оценить как высокую, что окажет нега-
тивное влияние на российскую экономику
и банковскую систему. Но даже в случае
Вероятность ухудшения ситуации высока
Екатерина ТРОФИМОВА
Первый вице-президент
Газпромбанка
сентябрь 2012
Банки и деловой мир
25
бизнес из первых рук:
Анкета БДМ