Упрощенная HTML-версия
случае банк начинает генерировать убыток.
Поэтому известная истина — самая корот-
кая память у инвесторов — актуальна, а все
разговоры о минимизации рисков — это
для успокоения общественности.
Существенным резервом для повыше-
ния подготовленности банковской систе-
мы к кризису является снижение крими-
ногенности общества. Сами банки должны
вести себя корректно в отношении коллег
и клиентов. Дефицит идей на финансовом
рынке — не повод, чтобы, например, стро-
ить бизнес на выдаче кредитов 80-летним
старикам под эффективную ставку свыше
100% годовых.
5
То, что периоды дефицита ликвидно-
сти учащаются, — факт, безусловно,
настораживающий. Но, как уже отмечалось,
тут у регулятора достаточно рычагов влия-
ния, и пока ситуация находится под полным
контролем. Проблемы могут начаться, если
Банк России поменяет вектор монетарной
политики в сторону ужесточения. Сейчас в
этом нет необходимости. Однако при опре-
деленном развитии макроэкономической
ситуации это будет неизбежно. Главными
индикаторами здесь есть и будут динамика
темпов инфляции и золотовалютных ре-
зервов. Пока эти показатели относительно
стабильны, ничто не мешает Банку России,
образно говоря, «разбрасывать деньги с
вертолета». Например, поступить так, как
это сделал ЕЦБ прошедшей зимой. Тогда в
европейских банках было размещено более
триллиона евро под «смешную» доходность
1% годовых. В свою очередь банки купили
испанские и итальянские бонды под 5–6%
годовых, «остудив» долговые рынки, сбив
ставки и получив маржу, о которой нашим
кредитным организациям приходится
только мечтать.
1
Наиболее опасными мне представля-
ются кредитные риски и риски лик-
видности. В случае кризиса снизится объем
бизнеса клиентов, и в первую очередь воз-
никнут проблемы с возвратом кредитов, а
это повлечет риск снижения ликвидности
банка. Валютный риск присутствует, но он
скорее характерен для банков с большими
объемами конвертаций, тех, что обслужи-
вают клиентов с международными кон-
трактами. Некрупным же банкам, на мой
взгляд, стоит опасаться кредитных рисков
и рисков ликвидности в связи с уменьше-
нием деловой активности клиентов.
2
На мой взгляд, наиболее уязвимы-
ми окажутся банки корпоративного
кредитования. Розница тоже будет испы-
тывать трудности, но вариант розничных
невозвратов носит отложенный характер,
потому что первыми начнут испытывать
трудности предприятия, а последствия ска-
жутся на физических лицах — например,
произойдет снижение зарплат.
Исходя из опыта кризиса 2008 года,
наибольшие проблемы с ликвидностью
испытывали крупные банки. Мелкие бан-
ки ведут более консервативную политику,
поэтому оказались более устойчивыми к
кризисным явлениям. Мне кажется, те же
тенденции сохранятся и в этот раз.
3
Безусловно, способны. Но сейчас
проводятся мероприятия, в том чис-
ле Центральным банком, чтобы этого не
случилось.
4
Да. Российские банки образца 2012
года в большей степени, нежели в
2008-м, подготовлены к кризисным явлени-
ям. Это выражается в более консерватив-
ной кредитной политике, в большем вни-
мании к резервам, к ликвидности банка.
Банки повысили капиталы, снизили и более
жестко контролируют рисковые операции.
Стратегии просчитываются с большим вни-
манием к ситуации в экономике. Словом,
из кризиса 2008 года было сделано много
выводов. И если некие кризисные явления
в 2012-м и проявятся, то банки смогут вы-
строить свою политику так, чтобы избежать
кризисных явлений внутри самого банка.
Наиболее уязвимо
корпоративное кредитование
Раиса МОСКОВИЧ
Первый заместитель
председателя правления
«Миллениум банк» (ЗАО)
38
Банки и деловой мир
сентябрь 2012
бизнес из первых рук:
Анкета БДМ