Высшая ипотечная лига: итоги января 2018 года A− A= A+

Январь показал серьезность намерений по снижению ставок кредитования и росту объемов. Примечательна не только самая большая январская выдача по сравнению с предыдущими годами, но и рекордно высокое отношение январских объемов к декабрьским.

Если темп сохранится, то рынок вырастет на 35 %, а это дает прогноз годового объема выданных кредитов в 2,7 трлн рублей. Оценка может быть пересмотрена по итогам квартала.

I. Первые итоги начавшегося года.

По данным Банка России выдано 78 012 кредитов на общую сумму 148 252 млн рублей.

Ставки кредитования без раздумий и пауз продолжили снижение по рекламным предложениям. По выданным кредитам снизилась ставка по новостройкам. А по всем кредитам несколько выросла.

Запущена новая программа субсидирования, которая рассчитана на 5 лет льготной выдачи общий объем кредитования в 600 млрд руб. по ставке 6 %. Часть программы «детской» ипотеки придется на 2018 год с соответствующим влиянием на рост выдачи и снижение ставки.

Совет директоров Банка России 9 февраля 2018 года принял решение снизить ключевую ставку на 25 б.п., до 7,50% годовых.

Таблица 1. Ставки кредитования в конце 2017 года  и начале 2018  года

	Индекс Русипотеки (ПВ 30%, клиент с «улицы»)			Данные ЦБ о ставках по выданным кредитам
месяц	Средняя ставка предложения на вторичном рынке	Средняя ставка предложения на первичном рынке	Средняя ставка предложения по рефинансированию кредитов сторонних банков	Средняя ставка по всем кредитам	Средняя ставка по кредитам под залог прав требований
Декабрь 2017	10,19	10,10	9,96	9,79	9,72
Январь 2018	10,12	9,98	9,93	9,85	9,61
Февраль 2018	9,98	9,91	9,79

II. Январь  2018 – слом тенденций

До 2017 года включительно можно было говорить (табл. 2), что:

• январь вносит в годовой результат непропорционально малый вклад;
• низкая результативность января не может быть объяснена только праздниками. Например, в январе 2017 года было 77 % рабочих дней относительно декабря 2016 года, а объем кредитования января к декабрю не превысил 40%;
• в январе после декабрьского пика активности наступает спад, который еще больше подчеркивает низкие объемы января.

В 2018 году январь был бодрее. Выдан 51% от результатов декабря, который был сам по себе рекордным.

Таблица 2. Относительное место января

Год	Объем кредитования в январе, млн руб.	Доля января в годовом объеме, %	Доля января к декабрю прошлого года, %	Объем кредитования за год, млн руб.
2018	148 217	-	51,02	-
2017	71 084	3,52	38,59	2 021 918
2016	61 796	4,19	35,13	1 473 227
2015	70 525	6,15	31,13	1 147 339
2014	79 318	4,50	44,39	1 762 523
2013	52 249	3,86	41,88	1 353 926
2012	38 959	3,78	37,88	1 031 992

III. Высшая ипотечная лига в январе

В соответствии с Правилами проекта по итогам 2017 года формируется рейтинг ипотечных кредиторов, из которого составляется Высшая ипотечная лига на следующий соревновательный сезон.

Предоставление данных о выдаче ипотечных кредитов осуществляется банками ежемесячно на добровольной основе. Указанные особенности могут привести к некоторому несоответствию состава Высшей ипотечной лиги рейтингу ипотечных банков в третьей десятке участников.

В ТОП часть списка вошел Совкомбанк, который существенно нарастил ипотечное кредитование в 2017 году и в общем рейтинге занял 10-е место.

В 2017 в список участников Высшей ипотечной лиги впервые были включены Банк Уралсиб и АКБ Российский капитал. В 2018 году Уралсиб стартует с 8-ой позиции, а Российский капитал с 11-й.

При анализе работы ВТБ для сравнения с предыдущим периодом будет учтен суммарный результат ВТБ24 и ВТБ Банк Москвы.

До момента прекращения розничного кредитования АО АИЖК объем выдач кредитов АКБ Российский капитал будет приведен отдельной строкой. После завершения интеграции к результатам АКБ Российский капитал будет приплюсованы объемы АО АИЖК и оставлен один участник.

Анализ объемов кредитования участников Высшей ипотечной лиги в январе позволяет выделить кредиторы с самым мощным стартом.

Только 14 кредиторов имеют соотношение между объемами января и декабря лучше, чем среднерыночные 51 %. В прошлом году таких участников было только 7. Это косвенное подтверждение серьезности намерений и конкретных банков и рынка в целом на серьезный рост.

Лидерами январского старта стали:

1. Московский кредитный банк.
2. АО АИЖК.
3. Россельхозбанк.
4. Райффайзенбанк.
5. Транскапиталбанк.

Таблица 3. Высшая ипотечная лига. Объем кредитования в январе 2018 года

№	БАНК	Объем выданных ипотечных за январь, млн руб.	Количество выданных ипотечных кредитов за январь.	Отношение выдачи январь/декабрь, %
1	Сбербанк	82 239	45 770	51,97
2	ВТБ	25 535	11 537	41,43
3	Россельхозбанк	9 080	5 493	63,77
4	Газпромбанк	8 115	3 866	56,16
5	Райффайзенбанк	3 855	1 448	62,84
6	Банк ДельтаКредит	3 456	1 355	42,60
7	Банк Уралсиб	2 248	1 001	49,61
8	Абсолют Банк	2 151	962	53,84
9	Банк Санкт-Петербург	1 681	791	57,47
10	Совкомбанк	1 435	2 535	48,19
11	Банк АК БАРС	1 366	798	63,04
12	Банк Российский капитал	1 171	608	36,13
13	Транскапиталбанк	989	358	62,08
14	ЮниКредит Банк	970	354	50,26
15	Банк  ФК Открытие	949	451	50,83
16	Банк Центр-Инвест	723	431	32,83
17	Промсвязьбанк	699	27	53,89
18	Банк Возрождение	694	287	56,19
19	СМП банк	607	104	52,19
20	Запсибкомбанк	515	264	35,71
21	Связь-Банк	478	225	35,04
22	Металлинвестбанк	436	162	49,83
23	Московский кредитный банк	374	110	64,48
24	Примсоцбанк	364	180	44,34
25	Банк Левобережный	272	166	43,04
26	Кубань кредит	206	122
27	Банк Зенит	164	68	52,23
	Все банки	148 252	78 012	51,02
	Вне конкурса
	АО АИЖК	4 109	2 418	64,45

Примечание. Сумма результатов, предоставленных банками, превышает статистику регулятора  на 2,5 млрд рублей в январе. Причем, без учета АО АИЖК.  Указанное расхождение будет исследовано отдельно.

Неравномерность январского старта привела к перераспределению мест в Высшей ипотечной лиге (табл.4). Но еще рано говорить о перспективах сохранения изменений по итогам года.

Отмечаем следующие изменения.

1. Россельхозбанк поменялся местами с Газпромбанком.
2. Уралсиб определил Абсолют Банк.
3. Совкомбанк обосновался на десятом месте.

Таблица 4. Доля ведущих банков на ипотечном рынке.

№	БАНК	Рыночная доля в январе 2018, %	Рыночная доля в декабре 2017, %	Рыночная доля по итогам 2017, %
1	Сбербанк	55,47	54,47	53,53
2	ВТБ	17,22	21,22	21,46
3	Россельхозбанк	6,12	4,90	3,63
4	Газпромбанк	5,47	4,97	3,95
5	Райффайзенбанк	2,60	2,11	2,92
6	Банк ДельтаКредит	2,33	2,79	2,90
7	Банк Уралсиб	1,52	1,56	1,34
8	Абсолют Банк	1,45	1,38	1,35
9	Банк Санкт-Петербург	1,13	1,01	1,23
10	Совкомбанк	0,97	1,03	1,02
11	Банк АК БАРС	0,92	0,75	0,70
12	Банк Российский капитал	0,79	1,12	0,92
13	Транскапиталбанк	0,67	0,55	0,49
14	ЮниКредит Банк	0,65	0,66	0,47
15	Банк  ФК Открытие	0,64	0,64	0,62
16	Банк Центр-Инвест	0,49	0,76	0,60
17	Промсвязьбанк	0,47	0,45	0,66
18	Банк Возрождение	0,47	0,43	0,79
19	СМП банк	0,41	0,40	0,30
20	Запсибкомбанк	0,35	0,50	0,54
21	Связь-Банк	0,32	0,47	0,57
22	Металлинвестбанк	0,29	0,30	0,28
23	Московский кредитный банк	0,25	0,20	0,25
24	Примсоцбанк	0,25	0,28	0,33
25	Банк Левобережный	0,18	0,22	0,22
26	Кубань кредит	0,14		0,19
27	Банк Зенит	0,11	0,11	0,18
	Вне конкурса
	АО АИЖК	2,77	2,19	1,64

III. Рефинансирование в динамике

В январе 2018 года интенсивность использования рефинансирования сохранилась (табл. 5).  После последовательного присоединения к гонке за чужими заемщиками подавляющего большинства ведущих кредиторов можно говорить, что рыночная сила продукта вышла на проектную мощность.

Таблица 5. Участие ведущих банков в рефинансировании

№	БАНК	Объем рефинансированных кредитов в январе 2018 года, млн руб.	Доля  рефинансирования в объеме продаж в январе  2018 года, %	Доля  рефинансирования в объеме продаж в IV квартале  2017 года, %
1	Сбербанк	7 066	8,59	7,04
2	ВТБ	3 257	12,76	13,63
3	Россельхозбанк	1 865	20,54	5,25
4	Газпромбанк	3 736	46,04	41,30
5	Райффайзенбанк	1 814	47,06	48,69
6	Банк ДельтаКредит	772	22,34	23,62
7	Банк Уралсиб	179	7,96	12,01
8	Абсолют Банк	99	4,60	8,06
9	Банк Санкт-Петербург	13	0,77	1,07
10	Совкомбанк	0	0,00
11	Банк АК БАРС	181	13,25	14,53
12	Банк Российский капитал	427	36,46	30,31
13	Транскапиталбанк	346	34,98	15,30
14	ЮниКредит Банк	278	28,66	24,12
15	Банк  ФК Открытие	239	25,18	35,84
16	Банк Центр-Инвест	-	-	-
17	Промсвязьбанк	27	3,86	1,71
18	Банк Возрождение	17	2,45	0,58
19	СМП банк	60	9,88	3,59
20	Запсибкомбанк	146	28,35	22,24
21	Связь-Банк	0	0,00	0,03
22	Металлинвестбанк	0	0,00	1,47
23	Московский кредитный банк	-	-	-
24	Примсоцбанк	236	64,84	67,87
25	Банк Левобережный	106	38,97	39,62
26	Кубань кредит	-	-	-
27	Банк Зенит	-	-	-
	Топ-20	20 522	12,82	12,50
	Вне конкурса
	АО АИЖК	3 067	74,64	66,32

Заключение

В начале года было сделано много заявлений об амбициозных планах кредиторов.

На всех не хватит места ни в ТОП-5, ни в ТОП-10.

Ход выполнения планов роста будет отражаться в ежемесячном анализе конкурентной среде, мониторинге ипотечного рынка и специальных исследованиях. В оформленном виде все публикации располагаются в специальном месте на ЛюдиИпотеки.РФ.

Активность кредиторов позволяет оценивать прогноз  года с оптимизмом. Возможен рост рынка  на 35 % и достижение объёма выданных кредитов в 2,7 трлн рублей.